沙烏地阿拉伯王國於上（七十九）年七月廿二日承認中共，我國於同日與沙國中止外交關係。沙國政府曾於七月十七日派特使工電部長尚密爾來華向我政府表示，沙國與中共建交後，沙國與中華民國間互惠互利之各項合作關係仍盼能繼續進行。我政府基於維護國家利益之原則於七月廿九日開始在沙京利雅德與沙方就兩國互設新機構事宜進行磋商，經過雙方五次正式會談，現已獲致協議，並由雙方代表於本年元月六日共同簽署一項備忘錄。
根據雙方所簽署之備忘錄，中、沙兩國將分別在利雅德及台北成立「駐沙烏地阿拉伯王國台北經濟文化代表處」，我國並在吉達設立分處，以替代雙方原有之大使館及我在吉達之總領事館，雙方同意給予對方新機構及其人員特權及豁免待遇，並保障對方所有供公務使用之動產與不動產之安全。
兩國新機構成立後將繼續推展雙方互惠互利之各項合作關係。